俄罗斯回收行业正处于一个充满悖论的深水区。一方面，政策端持续加码，试图用”循环经济”的概念重塑这个行业；另一方面，市场数据却指向了行业的全面萎缩——废钢回收量降至历史低位，塑料回收因经济性崩盘而濒临停摆，而全国仅有4%的生活垃圾真正进入了回收渠道。这是一个被”绿色叙事”与”经济现实”撕裂的行业。
一、废钢市场：惨淡的数字与结构性塌方
废钢是俄罗斯回收行业的传统支柱，但2025年的数据令人触目惊心。
回收量与消费量双双断崖式下跌。
根据行业估算，2025年俄罗斯废钢回收总量已降至1480万吨，较2024年下降19%。废钢表观消费量更是同比下滑20%，至1250万吨。这一萎缩趋势并非突然出现——废钢回收行业的产能利用率已降至历史容量的50%以下。
下跌的核心驱动力不是价格，而是需求端的全面冻结。
俄罗斯国内粗钢产量在2025年同比下降5%，而以废钢为主要原料的电炉钢产量跌幅更达9%。原因在于建筑业的持续低迷和机械制造的萎缩，导致钢材需求疲软，钢厂开工率不足，直接传导至上游的废钢采购量缩减。
价格的崩溃加剧了行业困境。
2022年前，废钢价格约为每吨22,000-24,000卢布，而到2025年已腰斩至约12,000卢布。由于利润空间被彻底挤压，许多回收企业被迫缩减运营规模甚至关闭，有企业已关停了一半的废钢收集点，市场上充斥着出售废钢加工设备的广告。
出口成为唯一的”泄压阀”，但作用有限。
面对国内需求枯竭，俄罗斯回收企业试图通过出口消化积压资源。2025年出口配额被上调至180万吨，2026年进一步增至220万吨。土耳其已成为俄罗斯废钢出口的绝对主导目的地，占2025年总出货量的90%以上。但这种对单一市场的依赖，也让俄罗斯废钢贸易高度受制于土耳其的市场条件、进口法规和汇率波动。
二、塑料与生活垃圾：被经济性扼杀的”循环”
如果说废钢市场面临的是”量价齐跌”，那么塑料和生活垃圾回收行业正在经历一场由”经济性崩盘”引发的系统性危机。
塑料回收的市场逻辑已经破产。
2025年初，俄罗斯塑料回收行业经历了最困难的月份。核心问题在于原生聚合物的价格暴跌，尤其是来自伊朗的廉价原料大量涌入市场，导致再生塑料的价格相对原生材料出现30-50%的折价，有时甚至无法覆盖加工成本。企业仓库堆满了卖不出去的成品，部分公司正在考虑完全关停这一业务线。
“分拣了，但没有被回收”——一种无奈的现状。
从数据上看，俄罗斯的生活垃圾分类似乎取得了一定进展：约54%的固体生活垃圾被分拣，但真正进入回收链条的仅约14%，塑料的回收率更低，仅约12%，PET瓶的回收率稍好，达到25%。这揭示了行业的核心矛盾：垃圾分类本身并不能创造价值，它只是为回收产业链提供了原料，而这条产业链本身是断裂的。
“循环经济”的成本陷阱。
圣彼得堡市自然资源利用委员会主席直言不讳地指出，在俄罗斯尚未为循环经济建立经济条件的情况下，垃圾分类的成本是普通垃圾处理的8倍。由于缺乏对使用原生材料的限制和对再生材料用户的激励政策，回收企业无法承受高昂的分拣和清洗成本，最终导致整个系统难以运转。
三、政策驱动力：EPR改革与被寄予厚望的”强制”
面对市场的自发失灵，政府正在试图通过政策杠杆强行扭转局面。
生产者责任延伸制度（EPR）进入强制时代。
自2025年起，俄罗斯显著收紧了EPR规则，要求生产商和进口商对其产品的包装承担回收责任。目前，企业需确保55%的包装被回收，该比例到2026年底将提升至75%，并计划在2027年达到100%。新法规还建立了回收企业登记制度，明确了违规回收或不履行回收义务的处罚机制，包括罚款甚至刑事责任。
理论的强制与现实的脱节。
EPR的本意是倒逼企业为回收付费，从而为回收产业创造资金流。然而，在实践层面，产业链的”最后一公里”仍未打通。俄罗斯环境运营商（REO）指出，回收行业属于非监管业务，企业的生存完全取决于其自身的商业模式是否能跑通。即便有EPR带来的订单，如果回收成本高于原生材料，企业依然会亏损。此外，一些企业因使用再生材料而面临更频繁的检查和罚款，这进一步削弱了回收的经济吸引力。
四、结语：循环经济的”最后一公里”
俄罗斯回收行业正处于一个微妙的十字路口。
废钢市场受制于钢铁业的结构性衰退，正陷入”产量-需求-价格”的螺旋下行；塑料和生活垃圾回收则因原生材料的低价冲击和分拣成本高企，面临商业模式的根本性崩溃。
政策端（EPR）的强制规定正在为行业创造需求，但尚未解决”成本倒挂”的核心矛盾。正如行业人士所言，俄罗斯需要的不只是”循环”的概念，而是一套完整的激励机制——既包括对回收企业的补贴，也包括对使用原生材料的约束，更包括对再生材料产品的认可和采购支持。
在这个”最后一公里”被打通之前，俄罗斯的回收行业仍将在”绿色理想”与”棕色现实”之间挣扎。
